El informe de tipologías 2025 revela patrones de cuentas mula, uso de wallets auto-custodiados y transferencias cross-chain para encubrir fondos ilícitos
Un fraude romántico convertido en industria global
La firma de análisis blockchain Elliptic ha publicado su Typologies Report 2025, en el que advierte que el fraude conocido como “pig butchering” —una forma de estafa romántica donde las víctimas son manipuladas para invertir en esquemas falsos de criptoactivos— se ha convertido en una industria criminal global de miles de millones de dólares.
El estudio revela que los estafadores están adoptando métodos cada vez más sofisticados, comparables a operaciones financieras profesionales, para blanquear los fondos robados y dificultar su rastreo.
Estrategias de lavado: wallets, cuentas mula y puentes cross-chain
Según Elliptic, los operadores consolidan los depósitos de las víctimas en wallets auto-custodiados, desde donde redistribuyen el capital mediante cadenas de transacciones opacas. Parte de los fondos transita por puentes cross-chain o servicios de pagos que aportan apariencia de legitimidad.
Un patrón recurrente es el uso de cuentas mula en exchanges regulados, caracterizadas por direcciones residenciales repetidas, inicios de sesión desde las mismas IPs y transferencias frecuentes entre cuentas vinculadas.
Las verificaciones de identidad en estas plataformas han mostrado fotografías de operadores trabajando en call centers o almacenes de Asia Sudoriental, región donde se concentran muchas de estas operaciones fraudulentas.
La ventaja del rastro en blockchain
Elliptic subraya que, a diferencia del crimen basado en efectivo, las transacciones en blockchain dejan un rastro público y verificable. Esta trazabilidad permite a reguladores y plataformas detectar patrones sospechosos, incluso a medida que los estafadores perfeccionan sus técnicas.
El informe también advierte que el “pig butchering” es solo una parte de un panorama más amplio: personas y entidades sancionadas están recurriendo cada vez más al uso de stablecoins en transacciones transfronterizas para evadir restricciones financieras.
