FTX ha iniciado una ofensiva legal contra varios emisores de tokens con el objetivo de recuperar fondos que considera indebidamente adquiridos. La medida forma parte de su estrategia para reembolsar a los acreedores tras el colapso de la plataforma en 2022.
FTX intensifica esfuerzos legales para recuperar activos a través de demandas a emisores de tokens
En una nueva fase de su prolongado proceso de bancarrota, el exchange colapsado FTX ha presentado una demanda contra múltiples emisores de tokens, buscando recuperar activos por valor de millones de dólares. La acción legal, presentada el 26 de abril de 2025, apunta a empresas que recibieron inversiones y fondos de FTX antes de su quiebra, alegando que dichas transferencias fueron inapropiadas o no retribuidas de forma equitativa.
Esta medida es parte del esfuerzo de John Ray III, actual CEO de FTX encargado de liderar la reestructuración, por maximizar la recuperación de activos y devolver fondos a los acreedores. En esta ocasión, FTX busca anular transferencias realizadas antes del colapso, argumentando que fueron hechas en condiciones cuestionables o sin una contraprestación clara.
Empresas en la mira: Modulo Capital y Dave Inc. entre los señalados
Entre las compañías incluidas en la demanda figuran Modulo Capital, una firma de inversión con sede en Bahamas que habría recibido alrededor de 90 millones de dólares, y la plataforma financiera Dave Inc., que obtuvo una inversión de 100 millones a través de FTX Ventures en 2022. La querella legal acusa a estas firmas de haberse beneficiado de fondos procedentes del exchange sin que existieran garantías o acuerdos válidos que justifiquen los montos.
Según documentos judiciales, FTX argumenta que estas inversiones fueron impulsadas por Sam Bankman-Fried, fundador de la plataforma, en un contexto de mala gestión financiera y sin la debida diligencia empresarial. En el caso de Dave Inc., se detalla que los fondos fueron entregados días antes de que FTX colapsara, lo cual genera sospechas sobre el propósito y legalidad de la transacción.
La estrategia de recuperación: demandas agresivas para reembolsar a los acreedores
Desde su declaración de quiebra en noviembre de 2022, FTX ha buscado reestructurar su situación financiera mediante la recuperación de activos mal administrados. Esta nueva demanda contra emisores de tokens sigue la línea de acciones previas que incluyeron litigios contra ejecutivos, celebridades promotoras y entidades bancarias.
El equipo legal de FTX busca que las cortes federales consideren estas transferencias como «preferenciales» o «fraudulentas», lo cual permitiría revertirlas bajo el Código de Quiebras de EE.UU. Si la corte falla a favor de FTX, los activos recuperados podrían sumarse al fondo de compensación destinado a los clientes afectados por la caída del exchange.
FTX continúa en proceso de reorganización con foco en la recuperación de capital
Mientras el proceso de bancarrota sigue su curso, la firma ha revelado que está en conversaciones para vender activos, liquidar inversiones no estratégicas y avanzar en su plan de reestructuración aprobado por la corte. La compañía afirma que ya ha recuperado más de 7.000 millones de dólares en efectivo y criptoactivos, aunque las estimaciones de pasivos superan los 11.000 millones.
El litigio contra emisores de tokens es considerado por analistas como un paso inevitable para ampliar la base de recuperación y cumplir con los compromisos financieros con los acreedores. La resolución de estos casos podría extenderse durante meses o incluso años, dependiendo de la complejidad jurídica y los recursos de defensa de las empresas demandadas.
Conclusión
La demanda de FTX contra emisores de tokens marca un nuevo capítulo en la batalla legal que sigue tras su histórica caída. A medida que la empresa busca recomponer su balance y responder ante sus usuarios, las acciones legales serán clave para determinar cuánto podrán recuperar los afectados. Lo que está claro es que el caso FTX seguirá marcando precedentes en el mundo de las criptomonedas y la regulación financiera internacional.
